Klementi               MAJANDUSTULEMUSED            13.06.2005



2004. AASTA AUDITEERITUD MAJANDUSTULEMUSED



TEGEVUSARUANNE



AS Klementi kontserni lühiiseloomustus



Klementi  Grupp on rahvusvaheline rõivakaubanduskontsern,  mis

tegeleb  naiste  rõivaste disaini, tootmise  ja  turustamisega

ning õmbluse allhanke teenuse osutamisega.



Klementi Gruppi, mille emaettevõtteks on AS Klementi, kuulusid

seisuga  31.12.2004 neli 100 %-lise osalusega  tütarettevõtet:

Klementi Trading OY, UAB Klementi Vilnius, Klementi Trading AB

ja  SIA  Vision.  Tütarettevõtted tegelevad rõivaste  jae-  ja

hulgimüügiga Soomes, Rootsis, Lätis ja Leedus.



Klementi   Grupp  opereerib  PTA  kaubamärgi   all   tegutseva

kaupluste  jaeketiga  Eestis ja Lätis ning  omab  Vabrikupoode

Eestis  ja  Rootsis.  Oma jaeketi ning  hulgimüügi  vahendusel

turustatakse   Klementi  Grupile  kuuluvaid  kaubamärke   PTA,

Mallimari, Piretta ja Mastercoat. Vabrikupoodides turustatakse

eelmiste  hooaegade kollektsioonide kaupu.  Avenue  kaubamärgi

all  turustatakse  laiendatud mudeli-  ja  kangavaliku  alusel

tellijate personaalsete mõõtude järgi valmistatud rõivaid.





AS Klementi majandustulemused 2004.aastal



AS  Klementi konsolideeritud netokäive oli 2004. aastal  128,6

miljonit krooni ja kahjum 11,9 miljonit krooni. 2003.  aastaga

võrreldes  vähenes  netokäive 3,7% (2003.a.  müügitulu:  133,6

miljonit krooni) ja kahjum 9,7 miljonit krooni.



Võrreldes   eelmise  aastaga  on  käibe  struktuur   muutunud.

Rõivakauba  müügi osakaal kogukäibest moodustas  78,2%  (2003:

82,2%).  Allhanketoodangu osakaal käibe struktuuris on 2004.a.

kasvanud 4,9%. Eksportkäive vähenes 2004. aastal üle 8%. Käibe

vähenemine    oli   peamiselt   tingitud   hulgimüügi    käibe

vähenemisest Põhjamaades, eelkõige Rootsis ja Soomes.



Klementi Grupi konsolideeritud bilansimaht  seisuga 31.12.2004

oli 105,8 miljonit krooni, mis vähenes võrreldes eelmise aasta

lõpuga   16,1  miljonit  krooni.  Bilansimahu  vähenemine   on

tingitud  peamiselt  vanade  varude  agressiivsemast  müügist,

nõuete    paremast    juhtimisest   ja   põhivara    maksumuse

vähenemisest.   Oluliselt   paranenud   rahavood   võimaldasid

vähendada   võlakohustusi  4,5  miljoni  krooni   võrra   ning

võlgnevust  tarnijatele  0,6 miljonit krooni  võrreldes  aasta

algusega.





Tooted ja turud



2004. aasta   teisest   poolest   alates   otsustati   peamise

kaubamärgina    arendada    PTA   brändi.    Seoses    sellega

reorganiseeriti  ettevõtte  tootearendustegevus  ja  kujundati

kaupluste   kett  PTA  jaeketiks.  Antud  muudatus   võimaldab

paremaid    hankehindu,   tootearenduse   kulude   vähenemist,

kaubavarude optimaalsemat planeerimist ning turunduse  eelarve

efektiivsemat kasutamist ühe brändi toetuseks.



Seoses  sellega seati strateegiliseks prioriteediks  ettevõtte

oma jaekaupluste keti laiendamine ja arendamine.



2004.  aasta sügisel restruktureeriti AS Klementi jaekaupluste

võrk  ja  kujundati see ümber PTA kaubamärgi all tegutsevateks

kauplusteks.



AS  Klementi  naisterõivaste  kollektsioone  turustati  lisaks

Eestile  ka  Põhjamaades, Lätis, Leedus ning  Venemaal.  Kõige

suurem  müügi kasv oli 2004. aastal Lätis, kus kasvas rõivaste

müük üle kahe korra.



Jaemüük



Kontserni 2004.a. jaemüügitulu moodustas 60,7 miljonit krooni,

mis   kasvas   võrreldes  eelmise  aastaga   22%.   Rõivakauba

müügitulust   moodustas   jaemüügitulu   60%   (2003:    45%).

Jaemüügitulud  kokku  kasvasid 11,0 miljonit  krooni,  millest

valdav   osa   saadi  jaemüügipindade  efektiivsuse   kasvust.

Võrreldes   eelmise   aastaga   suurenes   keskmine   jaekäive

ruutmeetri  kohta  ligi  29%. Müügimahult  oli  2004.a.  kõige

suurem  müük Eestis, kõige kiirem müügimahu kasv ligi 30%  oli

Lätis.



2004.a.   lõpu  seisuga  oli  Klementi  Grupil   10   kauplust

müügipinnaga 2744 ruutmeetrit (31.12.2003 seisuga: 10 kauplust

müügipinnaga 2689 ruutmeetrit).



Hulgimüük



Hulgimüügi osakaal rõivakauba müügist vähenes 2004. aastal üle

30%.  Peamiselt  on  hulgimüügi vähenemine tingitud  läbimüügi

vähenemisest Skandinaaviamaades, kus müügikäibe langus tulenes

PTA    kaubamärgi   all   turustatavate   rõivaste   ebaõigest

positsioneeringust      ja      ootustele       mittevastavast

kollektsioonist. Alates 2004 teisest poolest  on  AS  Klementi

korrigeerinud  PTA kaubamärgi positsioneeringut,  mille  tõttu

eeldab   ettevõte  uute  kollektsioonide  suuremat   läbimüüki

Skandinaavia maades alates 2006. aastast.



Allhanke müük



Allhanke   müügimaht  suurenes  2004.  aastal  26%.   Möödunud

majandusaastal  suurenes allhanke koostööpartnerite  arv,  kes

ostsid rõivaste valmistamise täisteenust õmblusteenuse ostmise

asemel. Alustati ka vastavalt klientide soovile välja töötatud

ametirõivaste  tootmise  ja müügiga.  Järk-järguline  üleminek

õmblusteenuse  pakkumiselt rõivaste  valmistamise  täisteenuse

pakkumisele   (sh  toodangu  ettevalmistus-paigutus,   lõigete

suurendus ja vähendus, juurdelõikus jms) suurendas käivet ning

muutis allhanke teenuse osutamise kasumlikumaks.



Tootmine



2004.  aastal  vähenes  AS Klementi tootmismaht  0,8  miljonit

standardminutit.   Õmbluse  efektiivsuse   tõus   7,6%   tagas

omatoodangu     valmistamise    vajaduse    ning     võimaldas

märkimisväärselt  suurendada  allhanke  õmblusteenuse   mahtu.

Õmbluse efektiivsuse kasvule aitas kaasa uus palgasüsteem, mis

tõstis  töötajate motivatsiooni ning tõhustas töö  tasustamist

vastavalt panusele.



2004.  aastal  on AS Klementi täiustanud tootmise tehnoloogiat

uute    töövõtete   ja   spetsiaalmasinate   kasutuselevõtuga.

Tootmistehnoloogilised  täiustused  on  võimaldanud  laiendada

koostööd Skandinaavia allhanke klientidega.



Personal ja palgapoliitika



Seisuga  31.12.2004 töötas Klementis 448 inimest  (31.12.2003:

487  inimest), neist 418 naist ja 30 meest. Aasta jooksul asus

Klementisse  tööle  77 inimest, neist tootmistöölisi  32  ning

lahkus  116 inimest, neist tootmistöölisi 80. Aastaga  vähenes

töötajate arv keskmiselt 39 töötaja võrra, ehk 6,7%.



Tootmistöölistest töötas tükitööl 65,7%, abiteenistustes 5,0%,

ladudes  4,2%,  jaekaubanduses 10,2%. Juhid  ja  spetsialistid

moodustasid  14,9%  kogu töötajaskonnast. Lapsehoolduspuhkusel

viibis 46 inimest.



Seisuga 31.12.2004 töötas tütarettevõtetes kokku 18 inimest, sh:



Tütarettevõttes  Klementi  Vilnius  UAB  töötajaid  ei   olnud

(tütarettevõte on likvideerimisel);



Tütarettevõttes Klementi Trading OY 1 inimene;



Tütarettevõttes Klementi Trading AB 4 inimest;



Tütarettevõttes SIA Vision 13 inimest.



Keskmiselt  töötas  2004.  aastal  kontsernis  485   töötajat,

kellele kokku maksti töötasu summas 34,4 miljonit krooni.



Investeeringud



2004.  aasta  investeeringute maht oli  2,6  miljonit  krooni,

sellest  ligi  97%  investeeriti  materiaalsesse  põhivarasse.

Võrreldes  2003.  aastaga  jäi  investeeringute  maht   samale

tasemele.





Juhatus ja nõukogu



2004. aastal nõukogu liikmete tööd ei tasustatud.  Juhatusele

maksti töötasu 720 tuh. krooni.





Finantssuhtarvud (kontsern)



                                                 2004    2003



käibe kasv võrreldes eelmise aastaga           -3,7%     0,3%



rõivaste müügi osakaal kogukäibes              78,3%    82,3%



varude  käibekordaja   

[netokäive/aasta keskmine varude jääk]           4,2     4,3



debitoorse võla laekumise välde                   28      39

[(debitoorne  võlgnevus-ostjate ettemaksed)/

keskmine netokäive päevas]



maksevõime kordaja

[(käibevara-varud)/lühiajalised kohustused]     0,26     0,29



lühiajalise  võlgnevuse  kattekordaja           0,72     0,79

[käibevara/lühiajalised kohustused]

        

ärirentaablus       [ärikasum/netokäive]       -4,5%    -11,9%



puhasrentaablus     [puhaskasum/netokäive]     -9,3%    -16,6%



omakapitali  rentaablus ROE

[puhaskasum/keskmine omakapital]              -50,4%   -66,16%



koguvara  rentaablus ROA

[puhaskasum/varade keskmine maksumus]         -10,4%   -17,68%





Plaanid aastaks 2005



2005.  aastal jätkatakse PTA kaupluste keti laiendamist Eestis

ja  Lätis  ning alustatakse tegevust oma jaevõrgu laienemiseks

ka Venemaale ja Ukrainasse.



2005.   aastal   on  plaanis  välja  töötada   kaasaegsem   ja

atraktiivsem PTA kaupluse sisekujunduse kontseptsioon. Esimene

uue  sisekujunduse  kontseptsiooniga kauplus  on  kavas  avada

järgmise aasta kevadel Riias.



Järgmisel  aastal on planeeritud kahekordistada PTA  kaupluste

arvu Lätis ning renoveerida kolm kauplust Eestis.



Jaekaubanduse peamine fookus on suunatud jaemüügi efektiivsuse

tõstmisele.  Selle  saavutamiseks  on  planeeritud   järgmised

tegevused:

-    PTA brändi tuntuse kasvatamine

-    kaupluste müügipindade viimine optimaalsele tasemele ja

     paremate jaepindade otsimine

-    jaekaubanduse varude juhtimise meetodite täiustamine

-    kollektsioonide tootevaliku laiendamine



PTA   kollektsioonis  planeeritakse  laiendada   tootevalikut.

Peamiselt   on   kavas   laiendada  vabaajarõivaste   osakaalu

rõivakollektsioonis   ja  suurendada   aksessuaaride   valikut

kauplustes.



2005.  aastal  jätkatakse lihtsakoelise allhanke õmblusteenuse

järkjärgulist asendamist rõivaste valmistamise täisteenuse (nn

full-price  toodang)  pakkumisega,  millel  on  kliendi  jaoks

suurem  lisandväärtus  ja  võimaldab  ettevõtte  koguressurssi

efektiivsemalt ning kasumlikumalt rakendada.



Alates 1.jaanuarist 2005 võetakse kasutusele uus integreeritud

majandustarkvara   Microsoft Axapta,  mis  parandab  oluliselt

ettevõtte  juhtimisinformatsiooni  kvaliteeti  ning  võimaldab

seeläbi   eelkõige   paremat  varude   ja   jaemüügimarginaali

juhtimist.



Investeeringute maht on 2005. aastal 2 miljonit krooni.







2004.a. RAAMATUPIDAMISE AASTAARUANNE





Juhatuse kinnitus raamatupidamise aastaaruandele



AS  Klementi juhatus kinnitab käesolevaga aruande lehekülgedel

8  kuni  35  esitatud AS Klementi (emaettevõte)  ja  kontserni

2004. aasta raamatupidamisaruande õigsust ja täielikkust.



Juhatus kinnitab, et:



- raamatupidamise aastaaruanne on koostatud vastavuses hea

  raamatupidamistavaga    ning    kooskõlas    rahvusvaheliste

  finantsaruandluse standarditega;

  

- raamatupidamise aastaaruanne kajastab õigesti ja

  õiglaselt emaettevõtte ja kontserni finantsseisundit,

  majandustulemusi ja rahavoogusid;



- AS Klementi on jätkuvalt tegutsev.









Bilanss



tuhandetes kroonides                             

                    Kontsern Kontsern Emaettevõte Emaettevõte

                                     

                       31.12.04  31.12.03 31.12.04  31.12.03

                                                    

» Varad                                                 

Raha ja pangakontod      3 400     2 916    1 802     2 100

Nõuded ostjate vastu     9 906    14 862    7 807     5 649

Mitmesugused nõuded      1 706     1 097   12 430    16 527

Ettemaksud               1 141       945      404       554

Varud                   28 255    33 284   25 139    24 474

Käibevara kokku         44 408    53 104   47 582    49 304

                                                        

Tütar- ja                    -         -    3 711     2 493

sidusettevõtted

Pikaajalised                955    1 173    1 018     1 219

finantsinvesteeringud

Materiaalne põhivara     52 896   60 403   51 854    59 212

Immateriaalne             7 574    7 306    5 698     5 208

põhivara 

Põhivara kokku           61 425   68 882   62 281    68 132

                                                        

VARAD KOKKU             105 833  121 986  109 863   117 436

                                                        

» Kohustused ja omakapital

Võlakohustused           43 183   48 386   43 183    48 386

Ostjate ettemaksed          223      470      223       470

Võlad hankijatele         9 189    9 745    9 107     7 544

Mitmesugused võlad            -        -    4 563         7

Maksuvõlad                1 399    2 255    1 340     1 728

Viitvõlad ja              7 747    6 051    7 355     4 222

ettemaksed

Lühiajalised                 12       12       12        12

eraldised

Lühiajalised             61 753   66 919   65 783    62 369

kohustused kokku

                                                        

Pikaajalised             26 219   25 487   26 219    25 487

võlakohustused

Muud pikaajalised            25        -       25         0

võlad

Pikaajalised                148       68      148        68

eraldised

Pikaajalised             26 392   25 555   26 392    25 555

kohustused kokku

                                                        

KOHUSTUSED KOKKU         88 145   92 47 4  92 175    87 924

                                                        

Aktsiakapital            18 969   18 969   18 969    18 969

nimiväärtuses

Aazio                    40 294   40 294   40 294    40 294

Ümberhindluse reserv     13 876   15 578   13 876    15 578

Kohustuslik               1 046    1 046    1 046     1 046

reservkapital

Eelmiste perioodide     -44 735  -24 798  -44 735   -24 798

jaotamata kasum

Realiseerimata              139       64      139        64

kursivahed

Aruandeaasta kasum      -11 901  -21 641  -11 901   -21 641

                                                        

OMAKAPITAL KOKKU         17 688   29 512   17 688    29 512

                                                        

KOHUSTUSED JA           105 833  121 986  109 863   117 436

OMAKAPITAL KOKKU









Kasumiaruanne

 

tuhandetes kroonides                             

                    Kontsern Kontsern Emaettevõte Emaettevõte

                          2004      2003       2004     2003

                                                        

Müügitulu              128 606   133 630    116 572  127 874

Muud äritulud            4 233     2 254      4 215    2 261

ÄRITULUD KOKKU         132 839   135 884    120 787  130 135

                                                        

Valmis- ja               5 825     3 220        389    4 473

lõpetamata toodangu

jääkide muutus

Kaubad, toore,          49 265    50 634     47 878   50 016

materjal, teenused

Mitmesugused            28 754    35 504     28 341   35 670

tegevuskulud

Tööjõukulud             44 644    52 720     41 565   46 938

Kulum                    7 610     7 572      7 009    7 022

Muud ärikulud            2 564     2 152      2 564    2 119

ÄRIKULUD KOKKU         138 662   151 802    127 746  146 238

                                                        

ÄRIKAHJUM               -5 823   -15 918     -6 959  -16 103

                                   

                                                        

Neto                         -         -      1 096     -394

finantstulud/kulud tütar

-ettevõtete aktsiatelt

Intressikulud            -5 922   -5 754     -5 938   -5 314

Kahjum valuutakursi        -156       45       -100     -158

muutusest

Muud                          -      -14          -      328

finantstulud/kulud

                                                        

Finantstulud/kulud       -6 078   -5 723     -4 942    -5538

kokku                                             

                                                        

PUHASKAHJUM             -11 901  -21 641    -11 901  -21 641

                                 

                                                        

                                                        

Tavapuhaskahjum           -6.27   -13,19      -6.27   -13,19

aktsia kohta (kr)

lahustatud                -6.27   -13,19      -6.27   -13,19

puhaskahjum aktsia

kohta (kr)





Toomas Leis

AS Klementi juhataja

6 710 700